摘要
國(guó)防項(xiàng)目投資決策是從國(guó)防力量建設(shè)成效和經(jīng)濟(jì)效益綜合平衡角度出發(fā),對(duì)影響國(guó)防建設(shè)發(fā)展全局的投資規(guī)模、投資使用方向、基本建設(shè)布局以及重點(diǎn)建設(shè)項(xiàng)目等內(nèi)容做出抉擇的過(guò)程本文從國(guó)防項(xiàng)目投資決策的結(jié)構(gòu)因素角度出發(fā),提出一種基于能力的投資組合優(yōu)化的分析框架.該分析框架建立了“項(xiàng)目組合-能力一活動(dòng)一使命”之間的關(guān)聯(lián)映射關(guān)系，將項(xiàng)目組合優(yōu)化問(wèn)題轉(zhuǎn)化為.對(duì)能力、使命與成本之間的多目標(biāo)優(yōu)化問(wèn)題、然后, 在該分析框架的基礎(chǔ)上,建立了考慮項(xiàng)目協(xié)同的多目標(biāo)優(yōu)化模型,提出了一種基于NSGA-II的能力組合優(yōu)化和決策方法,為實(shí)現(xiàn)投資項(xiàng)目定性與定量決策提供方法參考.最后以模擬數(shù)據(jù)給出了算例,檢驗(yàn)了該方法的可用性和有效性。
關(guān)鍵詞：投資組合; 能力組合;能力使命柵格;項(xiàng)目組合;遺傳算法; NSGA-II;戰(zhàn)略規(guī)劃;多目標(biāo)優(yōu)化。
一、引言
國(guó)防項(xiàng)目投資決策是從國(guó)防力量建設(shè)成效和經(jīng)濟(jì)效益綜合平衡角度出發(fā),對(duì)影響國(guó)防建設(shè)發(fā)展全局的投資規(guī)模、投資使用方向、基本建設(shè)布局以及重點(diǎn)建設(shè)項(xiàng)目等內(nèi)容做出抉擇的過(guò)程對(duì)于企業(yè)來(lái)說(shuō),投資決策是影響企業(yè)生存發(fā)展的所有決策中最為直接、最為關(guān)鍵的決策, 一個(gè)重要的投資決策失誤往往會(huì)使企業(yè)陷入困境，甚至破產(chǎn)，而對(duì)于國(guó)防建設(shè)領(lǐng)域,投資決策同樣由于投資回報(bào)在投資時(shí)是不能確知的，因而存在著風(fēng)險(xiǎn)和不確定性。
在金融投資領(lǐng)域，最為經(jīng)典的投資組合理論模型是Markowitz 的投資組合模型,它用均值-方差來(lái)刻畫(huà)收益和風(fēng)險(xiǎn)兩個(gè)關(guān)鍵因素，解決了如何分散投資從而在風(fēng)險(xiǎn)最小化的同時(shí)收益最大化的問(wèn)題。與金融投資領(lǐng)城不同的是，國(guó)防建設(shè)領(lǐng)域投資的不確定性除了要應(yīng)對(duì)各種成本、收益、技術(shù)成熟度等風(fēng)險(xiǎn)因素外還要面對(duì)投資決策的大量結(jié)構(gòu)化風(fēng)險(xiǎn)因素。以美軍為例，即使它的國(guó)防經(jīng)費(fèi)占全球的比例超過(guò)50%,美國(guó)國(guó)防部仍然需要在優(yōu)勢(shì)技術(shù)上進(jìn)行戰(zhàn)略押注，雖然近年來(lái)美國(guó)國(guó)防部將人工智能、高超聲速、微電子等技術(shù)列為頭號(hào)優(yōu)先發(fā)展技術(shù),但實(shí)際上在其內(nèi)部并未形成一致意見(jiàn).這種結(jié)構(gòu)化風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生,內(nèi)在的驅(qū)動(dòng)力是認(rèn)識(shí)與實(shí)踐之間的矛盾作用.在認(rèn)識(shí)層面，對(duì)于決策者而言不論是在項(xiàng)目完成之前，還是項(xiàng)目完成后，投資決策產(chǎn)生的軍事價(jià)值都難以準(zhǔn)確、客觀地評(píng)價(jià).在實(shí)踐層面,國(guó)防投資規(guī)劃又要面臨一個(gè)長(zhǎng)期的實(shí)踐過(guò)程,從一項(xiàng)軍事能力念的提出，到各類(lèi)系統(tǒng)的研發(fā)、生產(chǎn)、部署和服役,這一過(guò)程往往長(zhǎng)達(dá)數(shù)十年受制于國(guó)防領(lǐng)域投資回報(bào)的長(zhǎng)周期和難量化,決策者在做出投資決策的時(shí)間點(diǎn)上對(duì)于投資決策的結(jié)構(gòu)化風(fēng)險(xiǎn)是不確定和模糊的，因此,對(duì)于國(guó)防建設(shè)領(lǐng)域的投資決策而言，如何在決策之前對(duì)結(jié)構(gòu)化風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行辨識(shí)和控制是非常重要的研究課題。
一般來(lái)說(shuō)，投資經(jīng)營(yíng)管理過(guò)程是“決策-執(zhí)行-評(píng)估-再?zèng)Q策-再執(zhí)行”反復(fù)循環(huán)、具有反饋控制的實(shí)踐過(guò)程.為了有效地解決國(guó)防領(lǐng)域投資回報(bào)的長(zhǎng)周期和難量化問(wèn)題,我們認(rèn)為在規(guī)劃決策付諸實(shí)踐之前，對(duì)預(yù)期建設(shè)效果的決策推演、分析評(píng)估和綜合研判的活動(dòng)非常重要我們將這一評(píng)估環(huán)節(jié)提前，形成“評(píng)估-決策-執(zhí)行-再評(píng)估-再?zèng)Q策”具有反饋控制的認(rèn)識(shí)過(guò)程,強(qiáng)調(diào)認(rèn)識(shí)對(duì)于實(shí)踐的主觀能動(dòng)作用,稱(chēng)其為預(yù)實(shí)踐預(yù)實(shí)踐的目的是將規(guī)劃決策付諸具體實(shí)施之前，對(duì)規(guī)劃決策可能產(chǎn)生的結(jié)果做出推斷,從而在實(shí)踐之前就對(duì)決策進(jìn)行評(píng)價(jià)與評(píng)估.這一過(guò)程的 手段可能是實(shí)踐的(如仿真推演), 但核心是增強(qiáng)決策者的認(rèn)識(shí)水平，尤其是對(duì)當(dāng)前狀態(tài)的感知和理解,以及對(duì)于未來(lái)狀態(tài)的認(rèn)知和推斷,其本質(zhì)是充分利用當(dāng)前狀態(tài)掌握的信息，盡可能地減小決策者對(duì)未來(lái)狀態(tài)的認(rèn)知不確定性。
為了減小投資決策的結(jié)構(gòu)化風(fēng)險(xiǎn),對(duì)投資組合進(jìn)行優(yōu)化是預(yù)實(shí)踐的重要手段之一，不同于經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域的投資組合優(yōu)化問(wèn)題[1.2],國(guó)防項(xiàng)目投資決策的結(jié)構(gòu)化風(fēng)險(xiǎn)一般采用組合優(yōu)化方法進(jìn)行分析.白思俊等[3-6] 從戰(zhàn)略導(dǎo)向角度,以戰(zhàn)略貼合度為項(xiàng)目組合配置決策提供了一種評(píng)估的參考標(biāo)準(zhǔn);張驍雄、周宇[7-9]年等從能力需求和能力差距分析角度，提出了武器裝備體系組合的規(guī)劃模型和算法，為武器裝備體系選型提供了評(píng)價(jià)方法，以上研究從不同方面考慮了投資組合優(yōu)化的結(jié)構(gòu)化要素但所研究問(wèn)題的背景與頂層宏觀投資決策還有一定的差別.因此,本文將從頂層宏觀投資決策問(wèn)題出發(fā),首先建立國(guó)防項(xiàng)目組合規(guī)劃的決策結(jié)構(gòu),然后研究如何解決投資組合的優(yōu)化問(wèn)題。
本文后續(xù)部分組織如下:第2節(jié)首先分析國(guó)防項(xiàng)目組合規(guī)劃的決策結(jié)構(gòu),以此作為提出分析框架的基礎(chǔ);第3節(jié)提出基于使命能力的分析樞架,并給出一種基 于使命能力樞架的規(guī)劃建設(shè)預(yù)實(shí)踐實(shí)現(xiàn)思路;第4節(jié)針對(duì)使命能力框架構(gòu)建項(xiàng)目組合優(yōu)化問(wèn)題模型;第5節(jié)采用遺傳算法對(duì)該模型進(jìn)行求解，并給出具體算例。最后討論了在該框架下進(jìn)一步展開(kāi)研究的幾點(diǎn)設(shè)想。